现金贷的监管来了。
某种意义上，现金贷确实满足了部分人群的信贷刚需，也是普惠金融中不可或缺的一环。
因此，监管并没有和网贷一样，痛下杀手。
“并不早”，行业内对监管到来，认为时机正好——在没有失控之前，监管给所有的人，留有余地。
剩下的，就是现金贷从泥潭中走出，浴火重生……
3月下旬，现金贷轻松愉悦的创业环境，渐渐消逝。
多位知情人透露，北京市金融局约谈了众多现金贷平台，并让他们在7月下旬之前，整改完毕。
至于如何整改，并未给出方案。
大家在惴惴不安中等待了一个月，等来的是更为严苛的监管。
4月15日，P2P网络借贷风险专项整治工作领导小组办公室发出了《关于开展“现金贷”业务活动清理整顿工作的通知》，要求对各地区“现金贷”平台开展摸底排查与集中整治。
《通知》附上了一条长长的整治名单：涉及429个APP、72个微信公号和117个网站。
行业一片风声鹤唳——监管的果敢和出手之快，超出所有人的想象。
据此，现金贷的黄金时代正式结束，进入了监管夹持的紧缩时期。这个互联网金融领域当下最火的品类，命运又将如何？
“监管中对现金贷的定义很模糊”，一现金贷平台的负责人郭青云，上周参加一场现金贷专项研讨会时发现，监管层对于现金贷的定义，并不明确，甚至将“辱母案”的原因，也归结于现金贷。
实际上，辱母案主要涉及的是民间高利贷，跟现金贷并无关系。
现金贷的真正定义，到底是什么？
现金贷的发展源头，来自于美国的“Payday Loan”，一般借款金额较小，还款周期也比较短，三五百美元，借款2周左右。“发薪水的时候，就能还款”，因此也叫“发薪日贷款”。
因此，业内现在对现金贷的定义，普遍为：借款金额在5000元以下，借款周期在30天以下。
在这个基础之上，还演变出了“微额现金贷”，金额更小，只有500-1000元，借款周期只有一周。
在美国，关于发薪日贷款的争议一直未断，它到底是帮助人们脱离困境的英雄，还是让人陷入债务危机的恶棍？
“实际上，小额现金贷发展至今，有历史发展的必然性”，研究小额现金贷的专家罗心雨称。
仔细来想，现金贷提供的无抵押信贷服务，在某种程度上和信用卡很像，都是“花明天的钱”。
根据央行数据统计，10亿成年人里有借贷纪录的只有4.4亿。这也意味着还有几亿人不在消费信贷服务范围内。
这几亿人群，就没有信贷需求吗？恰恰相反，他们的需求更为旺盛。
清华五道口金融学院院长、中国人民银行原副行长吴晓灵称：“对于低收入人群来说，有融资的机会，远比融资价格重要。”
这群银行眼中“高危”、“次贷”的人群，获得一个被服务的机会，难能可贵。
美国发薪日贷款的火热，也恰恰说明，对穷人提供金融服务，也有很大的市场。
到底是哪些人在使用现金贷？
某行业排名靠前的现金贷平台，给用户做了一个画像：“80%为男性，平均年龄在27岁，资金用途多为对时效性要求较高的日常消费。”
对于资金的真正用途，中国还没有正式的统计报告，但美国对此已研究了20多年。
美国学者研究发现，这其中存在两种类型的消费者，一类是，面临个人灾祸或者日常开支而借款的人；而另一类，是为了诱惑性消费贷款。
一个是刚需，一个是滋生的欲望。而两者，会产生截然相反的结局。
2001年，两位美国学者援引普华永道的一个调查发现，66%的贷款用途是为了克服负向冲击（譬如灾祸）和应急需要。
某种意义上说，在美国，大部分钱是用在“刚需”之上。可以让人们有渠道借到钱，度过暂时困境，至少人们不会因为暂时付不起一个月的房租被赶出门，不会因为手头紧看不起病。
同样，在中国，现金贷也有存在的价值，也满足了部分人群信贷的刚需。
某种意义上说，这也是普惠金融的核心逻辑——服务传统金融服务不到的大众人群。
是刚需，也是普惠金融，但行业发展早期过于草莽，行业存在诸多问题，导致了劣币驱逐良币。
“再好的政策，也经不住无底线的透支。”面对行业乱象，苏宁金融研究院互联网金融中心主任薛洪言着实心急，“眼看就要把‘普惠金融’这杆大旗给弄残了。”
某排名前十的现金贷负责人透露，在行业的尾部，部分玩家确实在“瞎搞”，拉坏行业名声。
乱象之后，一定会有前沿的领头企业，试图通过自律和约束，将行业从泥潭中打捞出来。
为了避免自己的用户出现过重的“债务危机”，而导致过激事件发生，有不少平台正在尝试缓冲政策。
比如，为了避免用户被高额滞纳金压垮，魔法现金设置了“不展期、不续期且设置债务上限”的政策，现金巴士也设置了类似的“封顶政策”——到了一定的金额后，滞纳金将不再增加。
“说实话，滞纳金、罚金的制度，都是为了刺激用户，让他有危机心理，如果不还，金额会越变越高”，郭青云称，但是到了后期，他如果看到金额滚到超过他的心理预期，他就会产生“破罐子破摔”的心理，直接不还。
