银行业的资产质量似乎在2013年第三季度出现了转折性的“止跌”。
从刚刚披露的三季报来看，16家上市银行中，民生、南京、中信、平安、农行、建行等6家银行不良贷款率与二季度持平或略微下降，其余10家银行的不良贷款虽都出现了不同程度的上升，但大部分银行的上升幅度均小于今年前两个季度。
实际上，这仅是银行资产质量状况的一面而已，另一面则是今年以来银行不断加大的不良贷款核销。
据了解，各家银行除了向四大资产管理公司招标转让不良资产外，银行还通过一些地方金融资产交易所挂牌转让不良资产或抵债资产，多渠道处置不良资产。
即便多渠道加大核销，银行的不良贷款余额增长的势头并没有太大的消减。截至9月30日，16家上市银行的不良贷款余额合计为4590.92亿元，较2013年第二季度增加了约180亿元。
不良贷款依然是银行的阵痛所在。
交行跨入1%，多家银行尾随
在大部分银行不良贷款率与二季度基本持平的情况下，招商银行非但没有止住不良贷款率上升的趋势，而且增幅还在继续增大。
对于16家上市银行来说，不良贷款余额上升已成为不可抗拒的大趋势，但余额上升的最终表现，各家银行却不尽相同。
2013年第三季度，民生银行、南京银行、中信银行的不良贷款率分别为0.78%、0.92%和0.90%，与二季度的不良贷款率持平，三家银行不良贷款率接连下滑的态势暂时得以中止。
平安银行、农业银行、建设银行的不良率在第三季度出现了略降。据三季报显示，平安银行、农业银行、建设银行的不良贷款率均环比下降了0.01个百分点，分别至0.96%、1.24%和0.98%。但三家银行的不良率还处于行业较高水平，未来这三家银行依然面临着提高资产质量的压力。
在大部分银行不良贷款率与二季度基本持平的情况下，招商银行非但没有止住不良贷款率上升的趋势，而且增幅还在继续增大。
2013年第三季度，招商银行的不良贷款率为0.79%，比二季度的0.71%增加了0.08个百分点，远超一季度和二季度0.05个百分点的增幅。同时，招商银行三季度新增不良贷款余额为22.72亿元，远超前两季度17.58亿元和15.21亿元的不良贷款新增额。
工商银行资产质量也表现出类似的趋势。截至9月30日，工商银行不良贷款余额为873.61亿元，比上年末增加了127.86亿元，不良贷款率为0.91%，比上年末上升了0.06个百分点，其中，仅第三季度不良贷款率就上升了0.04个百分点。
目前，交通银行不良贷款率已跳入1%的行列。截至2013年9月30日，交通银行的不良贷款余额为325.47亿元，环比新增余额仅为8.8亿元，而前三季度新增总额为55.52亿元。
虽然第三季度交通银行严格控制不良新增规模，但由于今年前两季度交通银行不良抬头趋势迅猛，不良贷款率由年初的0.92%连续上升，至目前的1.01%。
交通银行更像是一个示范，如果其他银行不能有效地遏制资产质量的持续走低的趋势，它们的不良率也将会逐个跨入“1%”。
此前，交通银行的首席经济学家连平曾断言，由于经济增速放缓，接下来银行的不良率恐怕将超过1%。但银行资产质量总体平稳，风险可控，不良率无论如何不可能超过1.5%的水平。
目前，建设银行、平安银行、中国银行的不良贷款率水平已贴近1%，华夏银行、南京银行、工商银行的不良贷款率均超过0.9%。
制造、批发零售业不良高发
“目前，银行业内潜在的不良贷款还没有完全释放出来，预计今年下半年内，除了江苏和浙江，广东、福建等地逾期和不良贷款也将出现慢慢上升之势。”
在16家上市银行中，北京银行、兴业银行、浦发银行的资产质量相对较好，截至目前，其不良贷款率分别为0.61%、0.63%、0.69%。但在过去的三个季度中，这三家银行所面临的资产质量下滑的压力并不比其他银行小。
不良率水平一直处于最低位的兴业银行，今年以来其遭受的资产质量下滑最为严重。
截至2013年9月30日，兴业银行不良贷款余额84.40亿元，较期初增加31.54亿元，增幅达59.67%，不良贷款率由年初的0.43%上升至0.63%，远超过其他15家银行的不良上升幅度。
对此，兴业回应称，“不良贷款增加的原因主要是一些企业受宏观经济影响或自身经营管理不善导致偿债能力下降。”
虽然兴业银行并未公布三季度不良贷款增加的行业分布。但从之前其半年报中可以看出，2013年以来，兴业银行在制造业、批发和零售业的不良贷款余额一直处于攀升状态，不良贷款率也远高于总体水平。据半年报数据，2013年上半年，兴业银行在制造业、批发和零售业不良率分别达到0.8%、1.26%。
多数银行不良率居高基本集中在上述行业。交通银行前三季度55.52亿元的新增不良贷款也主要分布在批发和零售业(主要是外贸、钢贸等行业)，该项新增不良贷款余额为45.17亿元，另外个人短期运营资金不良贷款新增17.36亿元。
农业银行的不良贷款来源也与上述银行相仿。据农行方面称，第三季度资产质量总体基本平稳，新发生不良贷款主要是部分沿海地区的一些低端制造业、批发零售业的中小企业。
“目前，各家银行的新增不良贷款主要集中在长三角，尤其江浙地区的中小企业。”一位国有银行的高管分析称。
从区域来看，交通银行的不良贷款主要集中在华东地区。据公开数据显示，前三季度，交通银行华东地区不良贷款净增额为63.08亿元。
“目前，银行业内潜在的不良贷款还没有完全释放出来，预计今年下半年，除了江苏和浙江，广东、福建等地逾期和不良贷款也将出现慢慢上升之势。从信贷资产的地域分布来看，长三角短期仍然是上市银行贷款最集中的地区。”一名著名会计师事务所的合伙人分析称。
银行加大核销力度
在2013年之前，浦发银行不良率水平在16家上市银行排名第二，仅次于兴业银行，2012年末不良贷款率仅为0.58%。但进入2013年以来，即便浦发银行加大核销力度，其贷款质量依然明显下降。
截至9月30日，16家上市银行的不良贷款余额合计为4590.92亿元，较2012年末增加了569.95亿元，其中比第二季度的4409.51亿元增加了181.41亿元。
实际上，这一近570亿元的不良贷款增加额还不能完全反映16家上市银行今年以来所面临的资产质量下滑压力。据了解，今年以来，浦发、民生等大部分银行都加大了对不良贷款的核销力度。
2013年上半年，浦发银行董事会曾审议通过了一组本金合计约为14.85亿元的信贷不良资产，其中人民币信贷资产11.08亿元，美元信贷资产0.61亿元，日元信贷资产0.67亿元。
据了解，目前该组信贷资产已完成了批量转让。在发布三季报的同时，浦发银行董事会再次审议通过了核销一组本金合计约14.7亿元信贷不良资产。“公司将以”账销案存权在“为原则，对已核销资产(无追索权的除外)继续保持和落实对外追索债务的权利和措施。”浦发银行对外称。
在2013年之前，浦发银行的不良率水平在16家上市银行排名第二，仅次于兴业银行，2012年末不良贷款率仅为0.58%。但进入2013年以来，即便浦发银行加大核销力度，其贷款质量依然明显下降。
截至目前，浦发银行前三季度的不良贷款率已连续上升了0.11个百分点至0.69%。而曾经与浦发银行不良率水平持平的北京银行，目前的不良贷款率为0.61%，明显低于浦发银行的数值。
9月底，民生银行董事会也曾审议通过核销了一笔本息合约7943.04万元的不良贷款。这仅是民生银行不良贷款核销的冰山一角。
据三季报显示，民生银行前三季度资产减值损失为87.22亿元，其中，第三季度资产减值损失的支出为19.5亿元。与此同时，第三季度民生银行的贷款损失准备余额约减少了20亿元。
实际上，通过贷款减值损失的支出和贷款损失准备余额的变化可以衡量银行不良贷款的实际增量。第三季度，不少银行营业支出中贷款减值损失的支出项明显增加，贷款损失准备余额出现下降，正是银行进行核销的结果。
在业内人士看来，银行承受的资产质量下滑的压力短期内远没有结束，不良贷款的显现还处于持续发酵期内，不良贷款反弹的压力依然很大。
建行、交行、浦发、兴业、招商、工行等多家银行均表示将加大对于现存不良贷款的清收力度，同时也将继续深入推动信贷结构调整，优化信贷结构调整。
小额不良资产处置区域化
“目前，各家银行集中大额转让不良资产的阶段已经过去，小额常态化的不良处置将是银行未来的主要压力，这部分不良的处置无法靠资产管理公司完成，而金融资产交易所是不错的方式，而且处置收益相对较高。这其中，信托 、PE等机构也有机会。”
加大逾期和不良的清收力度，银行除了做好贷款跟踪和及时追讨外，多渠道核销不良资产异常重要。
目前来看，银行不良资产的转让已不限于资产管理公司，国有大行的处置渠道也不仅仅是四大资产管理公司，银行不良资产的处置途径正在不断拓宽。尤其今年以来，银行通过各地资产交易所挂牌转让不良资产的情况越来越多。
据了解，自去年底农业银行与北金所签署战略协议以来，其不良资产和抵债资产的处置很多都通过北金所的渠道进行。截至2013年6月30日，农行总行及各地分行通过北金所累计挂牌成交项目64宗，成交总金额超过一百亿元，溢价率14.09%。
不久前，农业银行又有26个资产项目通过北金所公开挂牌出售，总金额超过100亿元。据了解，这些资产项目中有物权类资产19个、债权类资产7个，包括葫芦岛地区11宗抵债资产、广州市东浚开发公司等4户债权、北京华普产业集团有限公司等3家公司债权项目等。
除了北金所，今年以来，农业银行还通过山东产权交易中心、天津金融资产交易所等多个交易所处置不良资产或抵债资产。中信银行也曾在山东产权交易中心挂牌转让本金合计68166.53万元债券资产包。
不仅如此，仅在山东产权交易中心挂牌资产转让的银行还有齐鲁银行、建设银行。目前，建设银行就在山东产权交易中心挂牌了两笔债权资产，分别是烟台分支机构和枣庄分支机构持有的债券，两笔债券合计金额约为1.38亿元。
“目前不良资产处置区域化的趋势越来越明显，很多都是分行主导转让，但主要都是数千万、数亿，最多数十亿的资产规模，这和集中转让给资产管理公司动辄数百亿的规模大不相同。”一位股份制银行的人士称。
该人士介绍称：“目前，各家银行集中大额转让不良资产的阶段已经过去，小额常态化的不良处置将是银行未来的主要压力，这部分不良的处置无法靠资产管理公司完成，而金融资产交易所是不错的方式，而且处置收益相对较高。这其中，信托、PE等机构也有机会。”(理财周报)
