从草莽股民出身，到成为南方“网贷教父”，周世平是“草根创业时代”的标本。
他成功，是因为他踩中了风口，并恰如其分地运用了火热的“网红逻辑”，成为百万投资人追捧的憨厚“老周”。
而他的红岭大冒险，却如宿命般，一步步走错，再难转圜，直至黯然退场。
红岭创投的股东莫心源一语道破：“老周不懂互联网，也不太懂金融，他就是股民出身的资本玩家”。
当他放弃了“小额分散”的普惠金融核心，当他选择吃银行牙缝里的肉时，就几乎决定了退场命运。
中国的企业家们，不缺乘风而上、草根崛起的故事，但打江山与守江山，终究还是两种能力。
要知道，在中国，审时度势，是企业“活得久”的一条铁律……
01 乘风而上
2005年国庆假期，一个37岁的落魄中年，睡在了赣州火车站。
身边满是衣衫褴褛的旅客，汗臭味和脚臭味炙烤着他——迈入中年的周世平，正在经历他人生中最煎熬的一夜。
炒股亏损300万，负债几百万，妻子带着女儿离开了他，跟着他一起炒股的72岁老头，也将他告上了法庭。
一贫如洗，妻离子散，众叛亲离，大概没有比他更惨的故事了。
他残留的钱，只够买一张前往赣州的火车票，他不得不睡火车站，等第二天朋友借钱给他，才能乘上南下深圳的火车。
到深圳后，他用了一年时间炒股，还清了此前所有债务。
除了炒股，周世平还迷上了一种新形式的理财——网贷。
周世平自称，自己在国内首个P2P平台拍拍贷上投资了2万元，却遭遇坏账，“钱拿不回来了”。
在拍拍贷用户群里，周世平发言：“这种模式是可以改进的，平台通过垫付机制让投资人投得更安心，平台承担更大的责任。”
但没人理他。
2008年夏天，在深圳一个18平米的民宅里，迈入40岁不惑的周世平，带着两全职、两兼职，一共4个技术人员，加上担任财务的新婚妻子，一共6个人，赌气般地启动了他人生中最大胆的计划。
他准备自己做一个网贷平台。
他陪着技术人员睡了8个月办公室，2009年3月，平台上线。
“红岭创投”，这是周世平早就想好的名字。
他到深圳的第一个工作是证券公司的销售，对深圳证券交易所旁边的“红岭路”，有一种挥之不去的感情。
而在“拍拍贷”有过坏账经历的他，开创了“平台垫付”模式——出现坏账，由平台来垫付，正如他说的，“平台要承担更大的责任”。
这一度成为周世平获得投资人信任的法宝，却在后期将平台推向深渊。
那是一个什么时代？中国互联网金融只有寥寥几颗种子，将将萌芽。
刚出生的红岭创投发展得并不快，2009年，红岭创投交易量不到900万。
2010年前，国内P2P网贷公司不超过10家。2012年，网贷行业成交量还不到300亿元。
这三年，对于周世平来说，是不温不火的三年，但他万万没想到，时代的洞门，在2013年轰然打开。
2013年，余额宝横空出世，就如行业的春雷，万物瞬间惊醒。
网贷行业就如风口下的猛禽，乘风而上，以迅捷而凶猛的攻势，开启了互联网金融时代。
就在这一年，红岭创投成交金额22亿，超过前4年之和。
周世平没有想到，4年前的一个略带赌气的决定，让他踩对时代的鼓点，他就如一个闯入舞台的孩子，欣喜若狂，却舞步凌乱。
02 网红时代
有人说，周世平的成功，全来自他的运气，意外地搭上时代的快车。
但不可否认，老周的“真人秀”营销逻辑，在浮躁而虚伪的网络世界，吃香无比。
初期，红岭创投的论坛人气不旺，周世平没事就在上面发鸡汤和资讯。
妻子也是他发帖利器，时不时周世平就发图配文“一个老男人的婚后生活”——后来他又把与妻子的合照，毫不避讳地以九宫格形式发到微博上高调秀恩爱。
自称邻家大叔的“老周”，亲和力超群，投资人甚至可以随意加他微信交流。
他有两个微信，一共一万好友。有时候他偷偷删掉一些不说话的网友，就会发现他们去论坛“抱怨”。
周世平才明白，投资人就是想天天看着他的动态，感受到他是个活生生的人，才可放心投资。
一直以来，周世平不像高高在上的企业家，而如草根，振臂一呼，投资人簇拥云集。
周世平表现得如此真实、平易近人，也不怕曝光自己的缺点和软肋。
“人们对于企业家的印象是理性而冰冷冷的，而老周这样的企业创始人让人感觉真实，活生生，有血有肉，反而更容易产生信任感”，某红岭创投的资深投资人称。
这场“真人秀”在2014年达到巅峰，一度让以正资本创始合伙人、红岭创投的股东王正然感觉“不可思议”。
2014年8月28日，周世平在红岭创投官网论坛上，发布一则名为“利空来了，慢慢消化吧”的帖子，主动曝出了平台亿元坏账。
但公布坏消息同时，他马上展现出责任感——他依然承诺平台垫付，并且将垫付处理的微信截图公布。
但诡异的是，在媒体轰炸式关注中，“一亿坏账事件”竟然成了一个绝好的广告。
零壹财经数据显示，曝出坏账的一个月，红岭创投全月成交额16.71亿元，创下历史最高纪录。
王正然简直急死了，他没见过这样的公司创始人，将这么重大的危机公开，而且当时红岭创投正在接触某一线VC，到了融资的关键节点上。
某知情人士透露，股东群中曾有人质疑周世平“是否有必要自曝坏账”，周世平却说：“这都是免费广告。”
此后，红岭创投就陷入了一个“狂欢怪圈”：自曝巨额逾期坏账、承诺垫付、投资额暴涨。
坏账仿佛昂贵的烟火，放得越多，越有人喝彩，周世平的英雄形象就越高大，“红岭有债必偿”的金字招牌就越闪亮。
周世平不懂所谓的“品牌人格化”营销，但在经意和不经意之间，他却意外地成为中国第一个“信用IP”——投资人信任他，追随他，拥有百万拥趸。
如果这个案例是策划或营销公司所为，大概会成为载入营销史册的经典案例。
周世平曾说过一句很经典的话：坏账有8亿，但红岭的品牌值几十亿——只要“周世平”和“红岭”两个词依然绑在一起，这个估值并不夸张。
一本财经问周世平：你觉得红岭这么多年，最大的优势是什么？
周世平想了想坚定地说：积累了一批优质的借款人，以及一批优质的投资人。
踩对风口的周世平，靠着“真人秀”营销，一路狂飙，红岭创投曾和蚂蚁金服、陆金所等机构相近，挤进网贷行业排行榜的前四。
这是他得以成功的两大要素，高峰之巅的他如鱼得水，似乎没有不能化解的危机，然而，森然的黑色翅膀也已张开……
03 基因缺失
“老周他既非互联网背景，也非金融行业科班出身，在战略规划上过于依赖职业经理人”，很多次，王正然都在反思，巅峰之上的红岭创投，为何会颓势逆不可转。
他总结，红岭创投在网贷上的失败，几乎是必然的——因为老周欠缺了两大基因。
互联网金融的精髓是什么？普惠金融，这是监管部门对互联网金融的定义。
小额、分散，服务传统金融机构没有覆盖的群体，而和传统金融的关系，就是“合作而不竞争，补充而不替代，附属而不僭越”。
这些都是互联网金融的要素和生存法则。
而周世平带着他的红岭创投，生生走向完全相反的一条路。
周世平并不是金融科班出生，他高中毕业后，就去卖了一段时间鱼，后来就跑去炒股——他对金融的理解，大都来自股票。
而类似刚性兑付的“垫付模式”，从诞生开始，就是违背金融规律的。
当所有的机构都开始刚性兑付，钱就自然流向了收益更高的平台。
这个“金融门外汉”的创举，一度让网贷行业深陷“价格战”泥潭，因此很多平台都难以盈利。
所以整个行业，对周世平的评价是“爱恨交集”的——投资人爱他，而行业从业者却恨他，说他“不够专业，坏了规矩”。
在2013年之前，周世平尝试做过小微贷款，结果风控做得有些粗犷。
在一次采访中，周世平透露，当时只要借款人提交房产证、个人流水等信息，就会把个人额度放大到50万。
结果坏账并不少。
对风险永怀敬畏，是金融从业者的底线。
